期权日内交易之MACD应用逻辑

作为期权交易者，绝大多数都是以买方为主，小资金大收益博取暴击机会，但是行情往往只有20%的时间是有趋势性的行情存在的，剩下的80%时间都是区间震荡，区间震荡有个很明显的特点就是当天基本大部分时间都运行在上不上下不下的位置（比如区间上沿是3450下沿是3400，而大盘运行在3420-3430附近位置很尴尬）这个时候就需要我们耐得住寂寞，轻易不开仓。废话少叙开始正题。

MACD定义

MACD称为指数平滑异动移动平均线，属于趋势类指标。它由长期均线DEA，短期均线DIF，红色能量柱（多头），绿色能量柱（空头）、0轴（多空分界线）五部分组成。它是利用短期均线DIF（白线）与长期均线DEA（黄线）交叉作为信号。MACD指标所产生的交叉信号比较迟钝，但作为制定相应交易策略使用，效果还是比较可以的。如果是在不懂可以起B站或者百度看看视频。

简单点来说就是：

（1）当MACD从负数转向正数，是多头信号，绿色缩短

（2）当MACD从正数转向负数，是空头信号；红色缩短

（3）（3）当MACD以大角度变化，表示差距非常迅速的拉开，代表了一个市场大趋势的转变。

私权仓起涨点期权交易注意事项1合约选择，日内交易尽量选择千元附近的合约，

MACD指标之金叉与死叉

金叉金叉也称黄金交叉，是由白线向上穿越黄线形成的一种多头买入形态；出现这种形态一般预示多头短期买入信号出现。但要注意的是，不是任何金叉都是买入信号，在使用金叉的时候必须要与量能和标的价格所处的位置相结合起来。当标的价格处于近期低位或大幅回调见底后，量能在出现金叉的同时也在逐步放大，此时介入操作才能有效的降低风险，提高成功率。

另外金叉也是有假金叉（又叫拒绝金叉）的虚假信号注意金叉是不可以大仓位只可以小仓位试单。空单可以适当减仓

死叉死叉也称死亡交叉，是由白线向下穿越黄线形成的多头卖出形态。与金叉一样，在使用死叉时也必须要与当前所处位置以及量能结合起来。当标的价格处于近期高位或短期内经历大幅上涨，量能在逐步放大的同时突然再次放大，若此时出现死叉，则是比较好的多头卖出机会。

另外死叉也有假死叉（又叫拒绝死叉）的虚假空头信号注意空单不可以大仓位只可以小仓位试单，多单可以适当减仓。

笔者使用的是两套MACD的组合，一套标准（12.26.9）周期的这是默认参数，但是反映指标太过于缓慢，在通达信加入一套MACD代码设置一套（6.13.5）的提前反应的先前指标MACD配合使用，另外MACD的使用上是以合约为主，标的和指数为辅的参考，以日内交易为主尽量参看合约走势，配合辅助指数的趋势切记不要逆势。

权利仓以平值或者实一档为主要开仓选择，切勿开仓虚值合约。与标的走势相关性较低Delta太小不利于权利仓操作。

1.合约选择，日内交易尽量选择千元附近或者以上的合约，主力合约持仓量较大 GAMMA值最大与标的走势相关性最大趋势连贯性较好。可以忽略时间价值与波动率降波的干扰。

2.要多周期多级别配合使用日内以一分钟配合五分钟级别做单较好，如果是单边或者指数大幅波动可以以五分钟配合十五分钟级别开仓避免单一级别的震荡洗盘拿不住单子。开仓咱们要记住，MACD 0轴上回落0轴向.上的

2开仓咱们要记住，MACD 0轴上回落0轴向上的金叉（回踩不破）才重仓买，0轴下第一次向上突破0轴的轻仓买，也就是空头转多头的时候可以小仓位实验。

记住MACD金叉才重仓买，0轴下第一次突破0轴的轻仓买，盈利少了就根据快线做止盈止损，盈利多了就根据大级别做趋势交易，盈利少指数震荡就根据快线macd小周期做止盈止损，盈利多了就根据标准的做止盈。

标准MACD止盈以高位顶背离死叉开始减仓下零轴务必清仓。

开仓时以金叉金叉配合零轴使用，稳定获利后，再去参考大一点的周期，或者看长做短，参考大周期做小周期，比如参考5分钟级别做一分钟行情以五分钟止损，或者一分钟进场以五分钟止盈这样做趋势即使日内震荡洗盘趋势不破是能拿住单子的。

3.  仓位管理资金分为五等份，符合开仓点金叉之时进底仓，上零轴加仓。如趋势假信号或者假金叉以底部破位低点止损或者破进场点止损（根据自身情况止损）

4.  Macd的操作较为灵活可以小仓位或者一张一张的尝试，待日后熟练了再加大仓位。

补充知识点

MACD指标的背离

MACD指标的底背离底背离是指股价是下跌的，低点一个比一个低，而指标曲线（在这里以MACD指标为例）却是向上的，即一波一波向上走，高点一个比一个高，股价与指标形成明显的背离现象，这种在底部形成的背离叫做底背离。底背离一般发生在下跌末端，暗示股价有反转向上的迹象，多数是短期的买入时机。其实质是股价经过前期大幅度下跌，风险得到极大释放，开始有资金介入抄底，但是，空头仍占据优势，股价继续惯性下跌，一峰比一峰低，甚至是创出近期新低，但MACD指标曲线并未跟随下行，反而是呈震荡上升趋势，曲线一次比一次高。这暗示市场做多动能逐步高涨，股价随时有反转向上的预期，是多头不错的买入时机。

MACD指标的顶背离顶背离是股价走势一峰比一峰高，股价一直往上涨，而MACD指标曲线并未跟随上行，而是呈现震荡向下趋势，低点一次比一次低，这就是典型的顶背离现象。MACD顶背离其实质是量价的背离导致新高无法持续，或者是主力打压从而导致价格出现滞涨迹象。但每一次的顶背离一定会造成股价的回调，而回调幅度又往往不一样。所以投资者在观察背离形成的时候，要结合量价关系、消息面等综合判断，若成交量严重不足，那么回调幅度会相应大些，多头可考虑逢高止盈逐步减仓，待回落死叉下零轴逐步完成出仓落袋为安。那么对于空头来讲，也是同样的参考运用！出现顶背离现象可以作为空头买入的信号，出现底背离则可以作为卖出的信号。

以上就是关于MACD的知识希望对我们交易期权有所帮助。

警惕下周风险3450仅仅是下跌的开始，周一或有反弹五日线3470的预期级别较小可以不参与，或者逢高做空。